delta值的應用!

<期指倉更新>

1) keep short 214c *160   (delta: 0.19)
2) short 192p         * open at 179 (delta: 0.22)
3) short 208c         * open at 305  (delta: 0.35)
4) 沽 20472, 平20338

按尋日blog所提出, 一開市就想沽, 等等下後有支大陽燭升穿保力加頂, 呢一個真係絕靚
開淡倉機會, 所以20472開沽, 及後平淡倉, 改做一套近價208c, 保持個市睇落.

尾市大盤愈沽愈低, 連20200都守唔住, 開多個short 192p打下遊擊.

呢套倉盈虧圖如下:
下面打和點: 18556
上面打和點: 21422

當然呢套倉咩都唔理擺係度都可能有得羸, 不過可以再加點期指做hedge做好d.

假如大市升一百點:
short 192p (delta: 0.22), 張權減22點
short 214c (delta: 0.19) and short 208c (delta:0.35), 套call權加54點.
overall = -32 點.
假如大市趺一百點:
short 192p (delta: 0.22), 張權加22點
short 214c (delta: 0.19) and short 208c (delta:0.35), 套call權減54點.
overall = +32點.

套倉係輕微向淡, 所以如果大市轉向回升, 每升一百點, 係可以渣期指對沖.
期指為 delta = 1 or -1, 係呢個情況可以係先渣細期, 盡量keep delta to become zero.

<but delta 係會跟行使價遠近, 升delta ---- 切記>

<股票期權倉結算及roll倉>

1) SHORT 145P #700 (EXPIRED)
2) SHORT 137.5C #388 (EXPIRED)
3) ROLL #700 JAN 170C TO FEB 172.5C

戰場於#3月